Le groupe Safran vient d’annoncer qu’il est entré en négociations exclusives avec Advent International, actionnaire majoritaire d’Oberthur, associé à Bpifrance, pour la cession de ses activités d’identité et de sécurité, Safran I&S (ex-Morpho), valorisés à 2,425 milliards d’euros.. A l’issue de la transaction, attendue courant 2017, cela donnera naissance à un champion mondial des technologies de l’identification.
Dans le dossier de la vente de sa filiale identité et sécurité (ex-Morpho), le groupe Safran a donné sa préférence à Advent International, actionnaire majoritaire d’Oberthur. L’offre d’acquisition d’Advent fait, en effet, désormais l’objet de négociations exclusives.
Le projet industriel consiste à rapprocher Safran I&S d’Oberthur Technologies pour créer un champion mondial (chiffre d’affaires combiné de 2,8 milliards d’euros) des technologies de l’identification avec une forte implantation en France, notamment son siège social, des activités de R&D de pointe et des capacités de production clés. La pertinence du rapprochement avec Oberthur Technologies a été un critère essentiel de choix. La cession est valorisée à 2,425 milliards d’euros.
Pour ses clients, cette opération apporterait à Safran I&S des moyens nouveaux pour son développement à l’heure où la sécurisation du monde digital et les nouveaux besoins de la sécurité publique sont des enjeux majeurs. Pour ses collaborateurs, la complémentarité des compétences de Safran I&S avec Oberthur Technologies permettrait de créer un ensemble commun cohérent et fort.
Bpifrance, investisseur public de long terme, prendra une participation dans le nouvel ensemble et sera associé à sa gouvernance aux côtés d’Advent International. Safran I&S a réalisé en 2015 un chiffre d’affaires de 1,6 milliard d’euros et emploie 7800 personnes dans plus de 50 pays. La valeur d’entreprise témoigne de la qualité de cet actif et de l’ambition du projet industriel envisagé avec Oberthur Technologies. Cette opération dégagerait une plus-value avant impôt pour Safran.
Le projet sera soumis à la consultation des instances de représentation du personnel. Sa réalisation est soumise aux autorisations réglementaires notamment européennes et aux Etats-Unis et devrait être clôturée dans le courant de 2017.
« A la finalisation de cette transaction, qui ferait suite à l’annonce de l’accord de cession de ses activités de détection, Safran serait un groupe opérant exclusivement dans le secteur de l’aéronautique et de la défense concentré sur ses propres enjeux de forte croissance et de profitabilité élevée. », a déclaré Ross McInnes, président du Conseil d’administration de Safran.
« Nous avons examiné toutes les options avec comme objectif d’offrir de nouvelles perspectives de développement aux activités d’Identité et de Sécurité de Safran, dans un monde de plus en plus numérique et connecté. Ses technologies de pointe et positions de leader mondial sont complémentaires aux activités d’Oberthur Technologies et leur combinaison pourra créer un acteur de rang mondial sur le plan technologique, industriel et commercial », a pour sa part souligné Philippe Petitcolin, directeur général de Safran.
