Le sous-traitant Kitron effectue une veille de l’industrie de la microélectronique, et partage régulièrement sa vision de ce marché.

En 2023, le ventes de semi-conducteurs ont accusé une baisse de près de 9%. Cette baisse fait suite à deux années de croissance record, mettant en évidence le caractère cyclique du marché des semi-conducteurs. Cependant, son industrie mondiale de fabrication devrait entamer sa reprise en 2024. Une croissance importante est prévue dans les Amériques et en Asie-Pacifique, tandis qu’une croissance marginale (+0,5%) est annoncée en Europe, et qu’une légère baisse est prévue au Japon. Le marché est tiré par une augmentation non négligeable des puces d’IA générative, des applications liées à l’IA, des centres de données aux appareils personnels, de l’aide à la conduite ADAS (advanced driver-assistance systems) et de l’infodivertissement automobile, de l’aérospatiale/défense, de la santé et de certains segments des téléphones portables et PC. Pendant ce temps, les secteurs de l’industrie, de la connectivité et des communications sont en repli. Sur chaque mois de 2024, l’industrie mondiale des semi-conducteurs a enregistré des hausses de ventes à deux chiffres d’une année sur l’autre ; en outre, les ventes mondiales en avril ont augmenté d’un mois à l’autre : il s’agit d’une première en 2024, « indiquant une dynamique positive du marché à l’approche du milieu de l’année ». En 2025, le marché s’attend à une croissance à un chiffre en Europe, tandis que la croissance mondiale serait encore plus élevée. L’industrie est toujours confrontée à des défis cycliques en matière d’offre et de demande, et traverse une période de correction prolongée des stocks à mesure que le marché se redresse. Le corollaire est un manque de visibilité sur les commandes à long terme, ce qui génère des défis dans la prévision de la demande, principalement pour les fabricants de composants. L’industrie des semi-conducteurs a investi massivement dans l’augmentation de sa capacité et le risque réside dans ses délais de livraison, qui ne correspondent généralement pas à des cycles de production complets. « Par conséquent, les délais de livraison peuvent s’allonger très rapidement lorsque la croissance de la demande mondiale absorbe les stocks disponibles ou lorsque des interruptions imprévues des processus de fabrication se produisent ».

Selon Kitron, la disponibilité des composants a beau s’être grandement améliorée, le marché des composants demeure « très difficile et presque tous les autres facteurs affectant les prix évoluent dans le mauvais sens ». Malgré les conditions du marché, une stabilité des prix est attendue en 2024, principalement en raison de l’inflation, des taux d’intérêt, de la pénurie de main-d’œuvre et des coûts de transport causés par la situation en mer Rouge. Dans le détail, les prix des semi-conducteurs discrets restent stables avec quelques ajustements de prix de-ci de-là tandis que ceux des mémoires augmentent. Au deuxième trimestre 2024, les prix des mémoires devraient grimper de 20 à 25%. D’un autre côté, les prix des matériaux (or, argent et cuivre) ont augmenté au cours des six derniers mois…

Concernant les PCB, Kitron relève une baisse de 15% de leur production totale l’année dernière, mais estime que les ventes devraient croître de 6% en 2024. Selon le sous-traitant, les capacités de production « ne manquent pas », spécialement en Chine, au contraire de l’Europe et des Etats-Unis, mobilisés par l’essor de l’industrie militaire. En Chine, les ventes des 20 principaux fabricants de PCB se sont accrues de 18% au premier trimestre 2024 par rapport au trimestre précédent : « c’est un signal clair que la Chine se redresse, et cela affectera à la fois les prix des PCB et la situation des composants à l’avenir ».

Par ailleurs, le Norvégien souligne [que] « l’or est à son plus haut niveau depuis de nombreuses années, et cela affectera les prix à l’avenir. Il existe également de nombreuses incertitudes concernant les tarifs douaniers entre la Chine, les États-Unis et l’Europe ».​ Finalement, pour le fournisseur de services pour l’électronique, « 2024 est devenue une année de “correction mondiale” après la crise des années précédentes qui a conduit à une offre excédentaire. Certains signaux indiquent désormais que le marché des composants est au plus bas et sur le point de se redresser. Dans le même temps, nous avons une visibilité historiquement courte. Il est important de tirer les leçons des deux dernières années et de se rappeler ce qui peut arriver et à quelle vitesse les choses peuvent changer ».