Couverture ElectroniqueS n°127

S’il est encore prématuré d’affirmer que la reprise est là, le spectre de la crise s’éloigne. La situation s’améliore dans tous les secteurs et particulièrement en semiconducteurs où de plus en plus nombreux sont ceux qui annoncent le retour à la croissance. L’embellie que connaît le monde de l’électronique depuis la fin du printemps se confirme mois après mois. Notamment dans le monde des composants électroniques et à commencer par les semiconducteurs qui constituent un indicateur avancé de l’état de l’industrie électronique dans le monde et dont les ventes trimestrielles mondiales s’affichent en progrès pour la deuxième fois consécutive au troisième trimestre. Et même si le chiffre atteint reste inférieur à celui enregistré au troisième trimestre 2008, l’écart se réduit et n’est plus que de 10 %, selon les chiffres que vient de publier le WSTS, alors qu’il était de 20 % au deuxième trimestre et de 30 % dans les trois premiers mois de l’année. Fort de ces chiffres, le cabinet d’analystes américain iSuppli n’hésite plus et affirme que la reprise en semiconducteurs est lancée. Selon lui, le mouvement devrait s’amplifier au quatrième trimestre 2009 où, pour la première fois de l’année, les ventes mondiales de semiconducteurs devraient s’afficher en hausse comparé à la même période de 2008 (+ 10,6 %). Il faut dire que les trois derniers mois de l’année dernière avaient été les premiers mois de la crise pour les semiconducteurs. En attendant, le mouvement s’est déjà amorcé aux Etats-Unis où, au troisième trimestre 2009, les ventes de semiconducteurs ont été supérieures à celles de la même période de 2008. +20 % pour les semiconducteurs en 2010 ? Tout cela n’empêche toutefois pas l’Américain de continuer à prévoir une forte baisse du marché mondial, alors que les mêmes données incitent le britannique Future Horizons à prévoir une nouvelle révision à la hausse de ses prévisions. « L’avenir s’éclaircit, il devient un peu plus lumineux à chaque minute », précise son président, Malcolm Penn, en ajoutant : « Il est temps de réécrire les business plans pour 2010. » Et alors que l’Américain, suivi en cela par beaucoup de ses confrères, n’attend pas de retour au niveau d’avant-crise avant 2011, le Britannique estime possible une croissance de 20 % en 2010, après une baisse de seulement 10 % en 2009, ce qui nous amènerait vers un marché mondial des semiconducteurs de l’ordre de 275 milliards de dollars l’an prochain, un chiffre supérieur à celui de 2007. Dans les faits, les prévisions des uns et des autres sont confortées par les résultats trimestriels des fabricants de semiconducteurs qui, tous, affichent une croissance séquentielle au troisième trimestre (supérieure à 15 % pour une grande partie d’entre eux) et un recul moindre sur un an que dans la première partie de l’année, certains ayant même déjà renoué avec la croissance (voir notre article en page 10). Côté composants passifs aussi, même si l’on reste en deçà des chiffres de 2008, la situation s’améliore comme en témoignent les résultats déjà publiés. Ainsi, par exemple, l’européen Epcos a-t-il vu ses ventes progresser séquentiellement de 16 % au troisième trimestre, même si elles sont restées inférieures de 15 % au niveau de 2008. Même constat pour les connecteurs avec des progressions d’un trimestre à l’autre (voir notre article page 21). Les LCD en pleine forme Les composants actifs et passifs ne sont pas les seuls à voir leur situation s’améliorer. Ainsi les quatre ténors des afficheurs LCD, les deux coréens Samsung et LG Display et les deux taïwanais AUO et CMO, affichent-ils tous des chiffres d’affaires en forte croissance aussi bien séquentielle que sur un an (voir notre article en page 20). Des croissances qui tiennent tout autant à une augmentation des livraisons de LCD grands formats qu’à une appréciation continue de leur prix de vente moyen sur la période. Ainsi, selon DisplaySearch, les livraisons de LCD grands formats auraient-elles progressé de 26 % au troisième trimestre 2009 comparé à la même période de 2008, à 148 millions d’unités. Même les éditeurs d’outils de CAO retrouvent des couleurs : lors du troisième trimestre de son exercice fiscal 2009, le numéro un du secteur, Synopsys, a ainsi vu son chiffre d’affaires s’établir à 345 millions de dollars, un chiffre sensiblement égal à celui enregistré lors du même trimestre de l’exercice précédent. Même constat pour Mentor Graphics dont le deuxième trimestre s’est conclu sur un chiffre d’affaires de 186 millions de dollars. Cadence Design Systems vient, de son côté, d’annoncer un chiffre d’affaires de 216 millions de dollars, en retrait de 6,9 % sur un an, mais en croissance séquentielle de 3,3 %. Du côté des fournisseurs de l’industrie des semiconducteurs aussi, la situation s’améliore avec une augmentation continue depuis le mois d’avril des prises de commandes. Un léger mieux en France La distribution de composants électroniques va également mieux comme en témoignent les chiffres d’affaires trimestriels des deux premiers du secteur. Des chiffres certes toujours en retrait sur un an (- 9,8 % pour Avnet, - 15 % pour Arrow au troisième trimestre) mais nettement moins que dans la première partie de l’année (- 22,2 % au premier trimestre, - 20 % au deuxième pour Avnet). Du côté des produits finis, les indicateurs virent eux aussi au vert. La crise semble désormais du passé dans le secteur des téléphones mobiles où l’on s’attend à un retour à la croissance dans les trois derniers mois de l’année (voir notre article en page 14), alors que la demande est déjà repartie en Asie du côté de l’électronique grand public et que les fabricants de PC se reprennent eux aussi à espérer. En France aussi les choses s’améliorent. Pour la première fois depuis bien longtemps, au mois de septembre, le rapport prises de commandes sur facturations des fabricants de semiconducteurs installés en France et adhérents du Sitelesc est repassé au-dessus de 1, cela alors que les facturations ont continué de croître aussi bien sur le marché français qu’à l’export. Même les sous-traitants se reprennent à espérer et affichent un optimisme mesuré pour les trois derniers mois de l’année (voir encadré). La reprise du secteur de l’automobile déjà signalée au mois de septembre (voir EI n° 695) se confirme (les ventes de voitures neuves ont augmenté de 20 % au mois d’octobre, +4 % depuis le début de l’année), tandis que la demande reste soutenue et stable dans le secteur de la Défense. Après avoir touché le fond au premier trimestre 2009, le marché mondial des semiconducteurs a repris sa marche en avant. Le mouvement devrait se poursuivre au quatrième trimestre, avec un retour à la croissance d’une année à l’autre. Une baisse de 10 à 15 % pour la sous-traitance en France cette année Sur les neuf premiers mois de l’année 2009, les ventes des ténors de la sous-traitance mondiale affichent des reculs allant de 5 % à 35 %, avec une baisse de 31 % pour Flextronics, 22,8 % pour Celestica, 12,6 % pour Jabil et de seulement 6,6 % pour le numéro un mondial Hon Hai en raison de la reprise déjà effective sur le marché asiatique. En France, la sous-traitance, assez bousculée depuis le début de l’année, mise sur une amélioration dans les trois derniers mois. Cela, alors que les ventes ont continué à diminuer aussi bien séquentiellement que sur un an au troisième trimestre (voir notre article page 11). Malgré cette amélioration, la sous-traitance hexagonale pourrait finir l’année 2009 en retrait de 10 % à 15 % comparé à 2008. D.G. 148 millions d’écrans lcd grand format ont été livrés au troisième trimestre 2009, soit 26 % de plus qu’en 2008. L’embellie se poursuit Au troisième trimestre, les ventes mondiales de semiconducteurs ont progressé séquentiellement de 19 %. Comparé à la même période de 2008, le recul n’a plus été “ que ” de 10 %. Le gros de la crise semble passé dans le secteur de l’affichage où les ténors des LCD grands formats ont vu leurs ventes progresser sur un an au cours des trois derniers mois. La situation s’améliore aussi du côté des fabricants de connecteurs et des éditeurs d’outils de CAO électronique, même si cela n’est pas aussi net que pour les LCD. La crise semble terminée aux Etats-Unis où la demande repart et où, pour la première fois depuis le début de l’année, les ventes trimestrielles de semiconducteurs ont augmenté sur un an. En France, au mois de septembre, et pour la première fois de l’année, le rapport prises de commandes sur facturations en semiconducteurs est repassé au-dessus de 1.

Les signes d’amélioration se multiplient dans l’électronique

Couverture ElectroniqueS n°127

IBM grave les premières puces en 2 nm en abandonnant les FinFET

Zeta, le protocole LPWAN made in China, arrive en Europe

Harting invente le connecteur électronique sur mesure

Les signes d’amélioration se multiplient dans l’électronique

Dans la même rubrique

Couverture ElectroniqueS n°127

IBM grave les premières puces en 2 nm en abandonnant les FinFET

Zeta, le protocole LPWAN made in China, arrive en Europe

Harting invente le connecteur électronique sur mesure